鉴于新规对持股时间的要求大幅提升,现金不够的中小投资者,可以使用下面两类“打新”工具来增加融资的成功率。
工具一:融资融券
很多股民被深度套牢,缺的不是持股市值,而是打新资金。针对这类客户,海通证券(600837)某营业部负责人建议,这部分客户可以通过融资融券获取资金进行打新。而根据规定,只要开户半年以上,资金在20万元以上,都可以申请开通融资融券业务。
比如,如果投资者账户自有股票市值30万元,需要15万元的流动资金打新股,他可以将30万元市值的股票划入融资融券账户作为担保券,先融资买入15万元50ETF,再融券卖出15万元50ETF,随后使用现券还券归还15万元的50ETF,此时客户共有融资负债15万元,可用资金15万元,后面这部分资金就可以用来申购新股。
特别提醒:这种方式主要适用于申购深市新股。而根据此前光大证券(601788)的测算,单次申购新股的综合成本约为0.42%。
工具二:股票质押
对于持股的股民来说,除了融资融券,还能将股票质押给证券营业部以获得打新资金。
而针对投资者的打新需求,近期券商推出新的质押融资业务,4天期的融资与抵押比例可以达到100%,即300万市值融资300万元,6天期的也可以融到90%,年化收益率比两融稍高一点,约为9%。而类似产品中融资期限最长的可以达20多天。
特别提醒:这类产品融资获得的资金只能用于打新。此外,融资所质押的股票也有限制,只有业绩稳定的蓝筹股才有此殊荣,而业绩差的甚至ST股票就不能成为质押标的。